Рынок полутвёрдых сыров в России: топ-20 производителей контролируют более 80% рынка
Инвестиционный цикл в секторе полутвёрдых сыров, начавшийся после введения продэмбарго в 2014 году, подходит к завершению. По данным рейтинга, представленного «Союзмолоко», «Милкньюс» и Streda Consulting, доля 20 крупнейших игроков превысила 80% рынка. Тройка лидеров не изменилась: первое место занимает «Юговской комбинат молочных продуктов» (47,8 тыс. т, минус 7%), второе — ГК «Фудлэнд» (30,2 тыс. т, минус 4,2%), третье — группа «Вамин» (25 тыс. т, плюс 8,9%). Наибольший прирост показали ГК «Сыробогатов» (плюс 41%) и «Агрокомплекс» им. Н. И. Ткачёва (плюс 46%). По мнению гендиректора Streda Consulting Алексея Груздева, дальнейший рост подотрасли будет обеспечиваться сделками M&A, развитием глубокой переработки сыворотки и выходом на мировой рынок ингредиентов.
По словам гендиректора «Союзмолоко» Артёма Белова, в 2025 году рынок попал в жёсткие «ценовые ножницы»: внутреннее потребление стагнировало (минус 1,2%), а запасы на складах достигли рекордного уровня. Давление на доходность оказывали ограниченный платёжеспособный спрос и рост импорта из Беларуси (плюс 15% за два года). Вместе с тем потребление натуральных сыров выросло на 1,5%, до 873 тыс. т, тогда как сырных продуктов с заменителями молочных жиров сократилось на 13%, до 177 тыс. т — на фоне ужесточения борьбы с фальсификатом.
По данным представителя «ЭкоНивы», потребление сыров в России за последние пять лет росло на 7–8% ежегодно и в 2025 году превысило 10 кг на душу населения, однако это по-прежнему существенно ниже среднего показателя западных стран — 18 кг. Директор практики «Потребительский сектор и АПК» компании Strategy Partners Екатерина Михалёва, по данным «Коммерсанта», ожидает, что в 2026 году крупные производители нарастят выпуск лишь на 3–4%. В первом квартале 2026 года запасы сыра на складах выросли на 21% год к году, до 77,1 тыс. т, что указывает на перепроизводство.
Комментарий Ильи Савельева, аналитика ТК Солюшнс:
Рынок полутвёрдых сыров входит в фазу зрелости. Топ-20 игроков контролируют больше 80% — это уровень, при котором новым участникам зайти почти невозможно, а рост будет идти через поглощения и оптимизацию. Ключевая проблема сейчас — перепроизводство: запасы в первом квартале 2026 года выросли на 21%, а потребление по итогам 2025 года практически не растёт. При этом белорусский импорт за два года прибавил 15% и давит на цены. Для российских сыроделов есть два выхода. Первый — глубокая переработка сыворотки и экспорт ингредиентов, где мировой рынок растёт. Экспорт сухой сыворотки за пять лет уже удвоился, и это реальная точка роста маржинальности. Второй — наращивание подушевого потребления: 10 кг против 18 кг в Европе — это потенциал почти в два раза. Но при текущей стагнации доходов этот рост будет медленным. Прогноз Strategy Partners в 3–4% роста выпуска на 2026 год выглядит реалистично — рынок будет расти скорее за счёт передела долей между существующими игроками, чем за счёт расширения ёмкости.
Подписывайтесь на наш Telegram-канал, чтобы не пропускать аналитику рынков.
Полный анализ рынка:
